Planeación patrimonial: cómo proteger su patrimonio empresarial y personal en Colombia
Por Salvador Salamanca LópezSocio fundador y Director General
Los riesgos que amenazan lo que ha construido, las herramientas legales para separarlos y una sucesión en números, con las reglas tributarias vigentes en 2026.
¿Qué es la planeación patrimonial?
Es el conjunto de decisiones legales, societarias y tributarias que ordenan cómo se tiene, se administra y se transmite un patrimonio. Su objetivo no es pagar menos a cualquier costo, sino que lo construido no se pierda por una demanda, una deuda de la empresa, un conflicto familiar o una sucesión desordenada.
Las cifras de 2026
15 %
Tarifa de ganancia ocasional sobre herencias y donaciones.
$3.771 millones
Patrimonio líquido desde el cual una persona natural paga impuesto al patrimonio.
$681 millones
Del valor de la vivienda heredada están exentos (13.000 UVT).
3 a 6 meses
Toma un proceso serio de planeación patrimonial.
La planeación patrimonial ordena cómo se tiene, se administra y se transmite lo que ha construido. En las empresas familiares colombianas el riesgo más común es la mezcla: la casa a nombre de quien firma los créditos de la empresa, las acciones sin pacto entre socios y ningún plan para el día en que falte el fundador.
Proteger no es esconder. Las herramientas de esta guía funcionan cuando se usan antes de que aparezca el problema y con un propósito real; usadas para evadir acreedores o impuestos, la ley permite deshacerlas.
Dato clave El mejor momento para planear un patrimonio es cuando nada está en riesgo.
Los cinco riesgos que la planeación patrimonial debe cubrir
Una buena planeación patrimonial empieza por identificar de qué hay que proteger el patrimonio. Cada riesgo tiene herramientas distintas; ninguna sirve para todo.
| Riesgo / herramienta | SAS | Holding | Fiducia | Protocolo de familia | Pacto de socios | Seguro de vida | Testamento | Vivienda familiar |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Deudas y demandas de la empresa | ● | ◐ | ◐ | |||||
| Deudas y demandas personales | ◐ | ● | ● | |||||
| Sucesión desordenada | ● | ● | ◐ | ◐ | ● | ● | ||
| Conflictos entre socios o familia | ◐ | ◐ | ● | ● | ◐ | |||
| Carga tributaria | ◐ | ◐ | ◐ |
● Protección principal · ◐ Ayuda parcial. Matriz orientativa elaborada por SB.
El error más frecuente Confundir responsabilidad limitada con protección total. Una SAS separa el patrimonio de los accionistas de las deudas de la empresa, pero no protege lo que el empresario firma como codeudor o avalista, que suele ser la mayoría de los créditos bancarios de una pyme.
La estructura en capas: el centro de la planeación patrimonial
La arquitectura más usada separa el patrimonio en capas, para que un problema en una no contamine a las demás. Así se ve una estructura típica de empresa familiar:
- Capa 1 · Familia Los fundadores (patrimonio personal) y los herederos (hijos, cónyuge), con un protocolo de familia que fija las reglas de gobierno.
- Capa 2 · Control Una holding familiar (SAS) que tiene las acciones, con pacto de accionistas, y una fiducia o seguros de vida como respaldo de la sucesión.
- Capa 3 · Operación y activos La empresa operativa (riesgo comercial), una sociedad inmobiliaria (bodegas, oficinas) y las inversiones (portafolio, exterior), cada una por separado.
| Qué se gana | Qué cuesta |
|---|---|
| Si la empresa operativa quiebra, los inmuebles y las inversiones están en otras sociedades. | Más contabilidades, declaraciones y, según el tamaño, revisoría fiscal. |
| Las acciones se heredan o se donan de la holding, sin dividir cada empresa. | Los dividendos que pasan de una sociedad a otra tienen reglas tributarias propias. |
| Las reglas de entrada y salida de familiares quedan en el pacto de accionistas. | Debe tener sustancia: sin razón de negocio, la DIAN puede desconocerla (art. 869 E.T.). |
Herramientas de planeación patrimonial en Colombia
Estas son las herramientas legales más usadas. Casi siempre se combinan varias según la familia, el tamaño del patrimonio y los riesgos que se quieren cubrir.
- SAS Los accionistas responden solo hasta sus aportes (Ley 1258 de 2008), salvo fraude, en cuyo caso el juez puede levantar el velo (art. 42).
- Holding familiar Concentra las acciones de varias empresas y facilita su gobierno y transmisión. El régimen CHC (arts. 894 a 898 E.T.) beneficia inversiones en el exterior.
- Fiducia mercantil Los bienes salen del patrimonio del fideicomitente a un patrimonio autónomo; sus acreedores posteriores no pueden perseguirlos (Código de Comercio, arts. 1233 y 1238).
- Protocolo de familia Acuerdo sobre quién trabaja en la empresa, cómo se eligen los directivos y cómo se resuelven los conflictos.
- Pacto de accionistas Derecho de preferencia, salida de socios, valoración de acciones y voto; se deposita en la sociedad para que sea oponible.
- Seguro de vida Da liquidez inmediata a los herederos; la indemnización está exenta hasta 3.250 UVT ($170 millones en 2026).
- Testamento y donaciones Permiten decidir la cuarta de libre disposición y adelantar la transmisión en vida, con ganancia ocasional del 15 %.
- Vivienda familiar La afectación a vivienda familiar (Ley 258 de 1996) y el patrimonio de familia hacen inembargable la casa en los términos de ley.
Capitulaciones matrimoniales Antes del matrimonio, o de la unión marital, la pareja puede pactar qué bienes no entran a la sociedad conyugal. Es una pieza clave cuando hay acciones de una empresa familiar.
Planeación patrimonial y sucesión: un ejemplo en números
La sucesión es donde la falta de planeación se nota más. Tomemos un empresario con un patrimonio de $6.000 millones (vivienda de $1.200 millones, otros inmuebles por $1.800 millones, acciones de su empresa por $2.500 millones y $500 millones en cuentas), que deja como herederos a su cónyuge y dos hijos.
| Concepto (valores 2026) | UVT | Valor |
|---|---|---|
| Patrimonio heredado | $6.000.000.000 | |
| (–) Vivienda del causante exenta | 13.000 | $680.862.000 |
| (–) Otros inmuebles exentos | 6.500 | $340.431.000 |
| (–) Exención por heredero legitimario (× 3) | 3.250 c/u | $510.646.500 |
| Base gravable de ganancia ocasional | $4.468.060.500 | |
| Impuesto (15 %) | ≈ $670.209.000 |
Ejemplo simplificado con UVT de 2026 ($52.374) y art. 307 del E.T. Para la sucesión se usan valores fiscales (por ejemplo, avalúo catastral), no comerciales; no incluye gastos notariales ni de abogados.
El problema no es solo el impuesto, es la liquidez El impuesto puede ser parecido con o sin planeación, pero un seguro de vida, una holding con pacto de accionistas y un testamento hacen que los herederos paguen sin vender la empresa, que el control no se fragmente y que la sucesión no quede detenida por desacuerdos.
Impuestos que afectan la planeación patrimonial en 2026
La planeación patrimonial debe considerar los impuestos que gravan tener, recibir y transmitir patrimonio. Estas son las reglas vigentes a octubre de 2026:
| Impuesto | Regla vigente | En pesos 2026 |
|---|---|---|
| Patrimonio (personas naturales) | Desde 72.000 UVT de patrimonio líquido; tarifas marginales de 0,5 %, 1 % y 1,5 %. Se excluyen las primeras 12.000 UVT de la casa. | Desde $3.770.928.000; casa: $628.488.000 |
| Ganancia ocasional (herencias y donaciones) | 15 % sobre lo que supere las exenciones del art. 307 E.T. | Ver el ejemplo anterior |
| Donaciones a terceros | Exento el 20 % del valor, hasta 1.625 UVT | Hasta $85.107.750 |
| Seguro de vida | Exenta la indemnización hasta 3.250 UVT | Hasta $170.215.500 |
| Dividendos (personas naturales) | Se suman a la renta y van a la tabla del art. 241, con descuento tributario | Según el nivel de ingresos |
Un año agitado para el impuesto al patrimonio El Decreto 1474 de 2025 bajó el umbral a 40.000 UVT, pero la Corte lo declaró inexequible (Sentencia C-079 de 2026) y ordenó devolver lo pagado. Además, un impuesto temporal para personas jurídicas (Decretos 173 y 240 de 2026) sigue en revisión, y la Ley de Rescate Fiscal anunciada propone eliminar el impuesto al patrimonio. Conviene revisar la regla antes de cada declaración.
Para ubicar estas normas dentro del Estatuto Tributario, consulte nuestro mapa del Estatuto Tributario por temas.
Proteger no es esconder: lo que la ley permite deshacer
| Figura | Qué ataca | Consecuencia |
|---|---|---|
| Acción pauliana (Código Civil, art. 2491) | Actos que empobrecen al deudor en perjuicio de sus acreedores | El juez revoca el traspaso de bienes |
| Levantamiento del velo (Ley 1258, art. 42) | Uso de una SAS para defraudar a terceros | Los socios responden con su patrimonio |
| Abuso tributario (E.T., art. 869) | Estructuras sin propósito de negocio, solo para ahorrar impuestos | La DIAN recalifica y liquida con sanciones |
| Fiducia en fraude (Código de Comercio, art. 1238) | Fiducias constituidas cuando ya existían las deudas | Los acreedores anteriores pueden perseguir los bienes |
Documento de carácter informativo; no constituye asesoría legal ni tributaria individual. Fuentes: Estatuto Tributario (arts. 292-3 y ss., 303-1, 307, 869, 894 a 898); Ley 1258 de 2008; Ley 258 de 1996; Código de Comercio (arts. 1233 y 1238); Código Civil (art. 2491); Sentencia C-079 de 2026; DIAN, Concepto 11166 de 2026.
Hoja de ruta en cinco pasos
Inventario
Activos, deudas, garantías firmadas y cómo está titulado cada bien.
Mapa de riesgos
De qué hay que proteger: empresa, familia, socios, impuestos.
Diseño
Estructura en capas, herramientas y costo tributario de cada alternativa.
Implementación
Constitución de sociedades, aportes, pactos, seguros, testamento.
Revisión
Anual o ante cambios: matrimonios, nacimientos, ventas, reformas.
Lista de verificación para el empresario
- Sé qué bienes están a mi nombre y cuáles a nombre de la empresa.
- Tengo claro qué créditos de la empresa firmé como codeudor.
- Mi vivienda familiar está afectada o protegida según la ley.
- Existe un pacto de accionistas firmado y depositado.
- Tengo testamento actualizado y mis herederos saben dónde está.
- Calculé cuánto costaría mi sucesión y cómo se pagaría.
- Tengo seguro de vida con un valor acorde a esa cifra.
- Revisé mi estructura frente a las reformas de 2026.
Impacto y recomendaciones
Impacto
En las empresas familiares colombianas el riesgo más común es la mezcla: la casa a nombre de quien firma los créditos de la empresa, las acciones sin pacto entre socios y ningún plan para el día en que falte el fundador. Cuando algo sale mal, todo queda expuesto a la vez. El mejor momento para planear un patrimonio es cuando nada está en riesgo.
Recomendación SB
Hacemos el inventario y el mapa de riesgos de su patrimonio, calculamos el costo de su sucesión y diseñamos con usted una estructura legal, sostenible y sin sorpresas tributarias.
